Yapı Kredi Bankası Hisse Önerisi / Ziraat Yatırım – (24.03.2023)

Öneri: “AL”

Kapanış Fiyatı: 10,59 TL
Hedef Fiyat: 16,10 TL
Potansiyel Getiri 52%

Güçlü Yönler

 Güçlü net kar büyümesi ile 2022 yılında öngörülerin üzerinde özkaynak karlılığı (2022: Gerçekleşen özkaynak karlılığı %56)
 Yüksek sermaye yeterliliği, güçlü marj ağı
 Proaktif TL mevduat stratejisi, büyüyen maliyetsiz vadesiz mevduat tabanı
 Sınırlı takipteki kredi girişlerine rağmen yüksek karşılık
 İyi çeşitlendirilmiş kredi portföyü, TL kredilerde artan pazar payı kazanımının karı desteklemesi
 Dijitalleşme ve kontrollü gider yönetimi ile operasyonel verimlilik sağlanması
 TÜFE endeksli tahviller

Riskler

 Döviz kurlarındaki yüksek oynaklık
 Sermaye yeterliliği ve aktif kalitesinde yaşanabilecek olası bozulmalar
 Bankacılık sektörüne yönelik artan regülasyonlar

Yapı Kredi Bankası, 0,71x PD/DD ile bankacılık sektörü değeri olan 0,70x’e yakın işlem görmektedir. Banka’nın son bir yıllık ortalama PD/DD’si ise 0,62x’dir. Diğer yandan Banka’nın söz konusu çarpanı, MSCI Gelişmekte Olan Banka hisselerinin 0,90x olan PD/DD’sinin altındadır.

Kaynak: Ziraat Yatırım

Google Play'den ücretsiz indirin
SİZ DE BİNLERCE YATIRIMCI GİBİ HİSSE ÖNERİLERİ MOBİL UYGULAMASINI ÜCRETSİZ İNDİREREK GÜNCEL HİSSE ÖNERİLERİNE ULAŞMAK İÇİN HEMEN BURAYA TIKLAYIN

@Hisse_Onerileri'ni Twitter'da Takip Et!

GÜNCEL HİSSE ÖNERİLERİNİ KAÇIRMAMAK İÇİN BURAYA TIKLAYARAK HEMEN TWITTER'DA BİZİ TAKİP EDİN!