BIST100 endeksinin güne yatay bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Haziran vadeli BIST30 kontratı, akşam seansında 48 puan düşüşle kapanmıştır.
BIST100 endeksinde haftalık bazda 14.212 seviyesi önemli bir destek (stop-loss) olarak öne çıkarken, 14.124 seviyesi de diğer bir destek konumundadır. 14.058 seviyesi ise önemli bir boşluk (gap) olarak izlenmektedir. Olası satış baskısında 13.842 seviyesi bir sonraki destek, 13.689 seviyesi ise diğer önemli boşluk olarak takip edilmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde 14.553 (dün: 14.544) ile 14.621-14.733 aralığı direnç bölgesi olarak izlenmektedir. Yeni zirve arayışında ise 14.834 ve 15.008 seviyeleri öne çıkmaktadır.
Ukrayna Devlet Başkanı Zelenskiy, 6 Mayıs’ta yerel saatle 00.00’dan itibaren geçici ateşkes ilan ettiklerini belirtmiş ve Rusya’nın da bu karara uymasını talep etmiştir. Rusya ise Zafer Günü kapsamında 8-9 Mayıs tarihlerinde Ukrayna’da geçici ateşkes ilan ettiğini duyurmuştur.
Bugün ABD’de Yeni Konut Satışları (beklenti: 668 bin), ISM Hizmet Endeksi (beklenti: 53,9) ve Açık İş Sayısı (beklenti: 6,87 milyon; önceki: 6,88 milyon) verileri takip edilecektir. Yarın ADP istihdam raporu (beklenti: 85 bin; önceki: 62 bin), Cuma günü ise ABD İşsizlik Oranı (beklenti: %4,3) ile yurt içinde Mart ayı Sanayi Üretimi (önceki: %2,2) açıklanacaktır.
Yarın, CHP’nin 38. Olağan Kurultayı’na ilişkin usulsüzlük iddiaları kapsamında ertelenen dava yeniden görülecektir.
Nisan ayında TÜFE, beklentilerin yaklaşık 80 baz puan üzerinde aylık %4,18 artmıştır. Böylece yıllık enflasyon, Mart ayına göre 150 baz puan yükselerek Ekim 2025’ten bu yana en yüksek seviye olan %32,37’ye ulaşmıştır. Yıllık bazda; gıda ve alkolsüz içeceklerde %34,55, ulaştırmada %35,06 ve konut, su, elektrik, gaz ve diğer yakıtlarda %46,60 artış kaydedilmiştir.
TCMB’nin enflasyon hedeflerinde olası bir güncellemeyi 14 Mayıs’ta yayımlanacak Enflasyon Raporu’nda paylaşmasını bekliyoruz. 12 Şubat tarihli raporda 2026 yıl sonu enflasyon hedefinin orta noktası %16 olarak korunurken, belirsizlik aralığı %15-21 olarak belirlenmiştir. Ancak raporda ortalama petrol fiyatı varsayımı 61 dolar seviyesinde yer alırken, yıl başından bu yana Brent petrol ortalaması yaklaşık 84 dolar olarak gerçekleşmiştir. Bu durum, TCMB hesaplamalarına göre enflasyon üzerinde yaklaşık 3 puanlık yukarı yönlü risk oluşturmaktadır. Konsensüs yıl sonu enflasyon beklentileri ise son bir ayda 3 puan artarak %28 seviyesine yükselmiştir. Bizim yıl sonu enflasyon ve politika faizi beklentilerimiz sırasıyla %29 ve %35’tir.
Bugün AEFES, BRISA, FROTO, ISCTR, MGROS, OTKAR ve TOASO; Çarşamba günü AYGAZ, MPARK, SAHOL, TTKOM, TUPRS ve VAKBN; Perşembe günü açılış öncesinde PETKM, kapanış sonrasında BIZIM, BRSAN, DOHOL ve SOKM; Cuma günü ise ALBRK, HALKB, KCHOL ve SISE finansallarını açıklayacaktır. Bu dönem için finansalların son açıklanma tarihi 11 Mayıs Pazartesi günüdür.
ISCTR, 1Ç26 finansal sonuçlarını açıklayacaktır. Bir önceki çeyrekte 23,4 milyar TL net kar açıklayan bankanın, bu çeyrekte 17,7 milyar TL net kar açıklaması beklenmektedir.
Bugün bilanço açıklayacak diğer şirketler ve net kar beklentileri şu şekildedir: AEFES (2,45 milyar TL), BRISA (26 milyon TL), FROTO (5,21 milyar TL), MGROS (650 milyon TL), OTKAR (1,23 milyar TL zarar) ve TOASO (2,35 milyar TL).
CCOLA, 1Ç26 döneminde 5,24 milyar TL net kar açıkladı (konsensüs: 4,16 milyar TL) ve yıllık bazda net karını yaklaşık üç katına çıkardı. Gelirler, büyük ölçüde %7’lik hacim artışının katkısıyla yıllık %11 oranında güçlü bir artış gösterdi. Türkiye’de hacim sınırlı artarken, Orta Asya’daki güçlü performans uluslararası gelirleri %10 yükseltti. Ünite kasa başına gelir, iyileşen ürün karması ve zamanında yapılan fiyat ayarlamaları sayesinde %4 arttı. Brüt kar marjı, ağırlıklı olarak Türkiye’deki 14 puanlık artışın etkisiyle yıllık bazda 590 baz puan iyileşti. Bu artışta fiyat artışları ve disiplinli maliyet yönetimi belirleyici oldu. Enflasyonist baskılar nedeniyle genel yönetim giderlerinin gelirlere oranı 40 baz puan yükseldi. Buna rağmen FAVÖK marjı 490 baz puan artarak %17,8’e ulaştı ve konsensüs beklentisinin 100 baz puan üzerinde gerçekleşti. Net finansman giderleri 1,49 milyar TL azalarak net karı destekledi. Net borç çeyreklik bazda 1,9 milyar TL azalarak 26,2 milyar TL’ye geriledi. Net borç/FAVÖK rasyosu ise 2025 yıl sonundaki 0,81x seviyesinden 0,66x’e iyileşti.
ENJSA, 1Ç26 döneminde 1,08 milyar TL net kar açıklamıştır (1Ç25: 970 milyon TL zarar). Grup faaliyet gelirleri yıllık bazda %5 artışla 17,9 milyar TL’ye yükselmiştir. Baz alınan net kar, güçlü faaliyet geliri performansı, daha düşük net finansman giderleri ve daha yüksek vergi geliri desteğiyle reel olarak yıllık %80 artarak 3,1 milyar TL’ye ulaşmıştır. Şirket, 2026 yılı beklentilerini teyit etmiş olup; faaliyet gelirlerinin 75–80 milyar TL aralığında, baz alınan net karın ise 11–13 milyar TL aralığında gerçekleşmesini öngörmektedir.
BIST100 Teknik Görünüm ve Günün Öne Çıkan Hisse Öneriler
BIST100 Teknik Görünüm ve Teknik Hisse Önerileri
BIST100 günü %0,51 düşüş ile 14.370 puandan tamamladı.
DESTEK 14.212 14.124 14.058 13.842 13.689
DİRENÇ 14.621 14.8347 15.008 15.396 15.553
Kaynak: ICBC Yatırım Günlük Bülten